Erneuter Kursrutsch!
Trend-Perspektive und Wahrscheinlichkeit: DAX Bearish 60%
Der DAX ist am Vortag zum dritten Mal in kurzer Folge am 50er-EMA um aktuell 25.480 Punkte gescheitert. Wie schon am 6. und am 13. Oktober lief er im Hoch bis auf rund 25.450 Punkte und drehte dort ab, der lange obere Docht der Tageskerze zeigt erneut, dass zwischen 25.450 und 25.500 Punkten Verkäufer warten. Zum Abend lag der Index bei 25.238 Punkten und damit knapp unter dem 10er-EMA bei 25.246 Punkten, der RSI(5) ist mit 49,75 genau auf die Mittellinie zurückgefallen. Nach den Verlusten an der Wall Street droht zum Start ein weiterer Rücksetzer. Hält das Doppeltief bei 24.825 und 24.789 Punkten, bleibt der DAX in seiner Spanne zwischen etwa 24.800 und 25.500 Punkten gefangen. Erst ein Schluss über 25.500 Punkten würde eine Erholung bis zunächst 26.000 Punkte wahrscheinlicher machen, ein Bruch der Tiefs dagegen den Weg in Richtung 24.400 Punkte öffnen.
Die US-Inflation ist heißer ausgefallen als erwartet, und die Wall Street hat darauf deutlich reagiert. Die Verbraucherpreise stiegen im September um 0,6 Prozent zum Vormonat und um 3,7 Prozent zum Vorjahr nach 3,4 Prozent im August, erwartet waren 3,6 Prozent. Mehr als die Hälfte des Anstiegs ging auf Benzin zurück, das sich binnen eines Monats um 9,1 Prozent verteuerte. Entscheidend war aber die Kernrate ohne Energie und Nahrungsmittel. Sie stieg um 0,3 Prozent zum Vormonat und auf 2,6 Prozent zum Vorjahr, beide Werte lagen einen Zehntelpunkt über den Prognosen. Damit wächst die Sorge, dass die hohen Energiepreise in die übrigen Preise durchsickern, und am Markt wurden neue Wetten auf weitere Zinsanhebungen der Fed platziert, frühestens Ende Oktober, wahrscheinlicher im Dezember. Die zehnjährige US-Rendite stieg auf 5,28 Prozent. Der heutige Donnerstag bringt die nächste Datenwelle. Am Morgen legt TSMC seine Quartalszahlen vor, nachdem der Konzern bereits einen Rekordumsatz für das dritte Quartal gemeldet hat. Um 14:30 Uhr folgen in den USA die Erzeugerpreise, die Einzelhandelsumsätze, der Philadelphia-Fed-Index und die Erstanträge auf Arbeitslosenhilfe. Im Tagesverlauf spricht Fed-Chef Kevin Warsh, und nach den Inflationsdaten dürfte jedes Wort zum weiteren Zinspfad genau unter die Lupe genommen werden.
Handelsmöglichkeiten
Der DAX ist am Vortag erneut am 50er-EMA nach unten abgeprallt und mit einer bearishen Tages-kerze aus dem Handel gegangen. Es könnte nun zu einem erneuten Kursrückgang zum 200er-EMA kommen, gefolgt von einer erneuten Erholung. Ein Bruch unter den 200er-EMA weist den Weg Rich-tung 24.400 Punkte. Lediglich ein Durchbruch über den 50er-EMA würde die Lage für den DAX auf-hellen.
Widerstände: 25.400 / 25.500 / 25.600 Punkte
Unterstützungen: 25.230 / 25.000 / 24.900 Punkte
Produktauswahl
Weitere Informationen zum DAX erhalten Sie im Morning Call von heute Morgen hier: